| Special News | FOUNTAINE PAJOT souffre de l'ambiance générale et est retombé sur les 100 euros ! |
| Article #50322, 05/08/2024 07:30 | FR0010485268 Fountaine Pajot | La Rédaction |  Malgré un premier semestre 2023-2024 particulièrement robuste : des revenus en progression remarquable de + 48% à 164 millions d'euros tourné vers l'international , pour un RNPG de 13.5 millions d'euros vs 7.8 millions d'euros ! FOUNTAINE PAJOT a le vent en poupe et le business modèle tourne rond, en amont des résultats annuels à venir !
|
Cet article est réservé aux abonné(e)s 'FRONT SHARES ANALYTICS'.
Pour poursuivre votre lecture, merci de vous abonner | | |
|
Sinon 
|
|
| Les informations et analyses de Rue de la Bourse et d’Expertise Biotechs sont une simple aide à la décision et ne constituent pas une incitation à l’achat ou à la vente. La responsabilité de Rue de la Bourse et d’Expertise Biotechs ne peut être engagée. Les investisseurs non avertis sont priés de consulter un conseiller professionnel avant tout investissement. Afin de respecter leur politique commune d’indépendance, Rue de la Bourse et Expertise Biotechs ne sont actionnaires d’aucune valeur analysée. Soit aucun conflit d’intérêt. |
| Dernières analyses |  | FOUNTAINE PAJOT : toujours sur les bons rails ! | 28/10 19:53 |
| Des revenus semestriels historiques en progression significative de 26.9% à 351,3 millions d'euros, galvanisé par le tandem croissance et prix, et son expansion à l’internationale, avec 90% des ventes à l'export. L'Europe est en tête de gondole avec 45% des ventes, suivie de l'Amérique du Nord avec 18%, et les marchés du grand export, puis la zone Caraïbe. Cette excellente tendance traduit la réussite du plan stratégique Odyssea 2024. |  | FOUNTAINE PAJOT : toujours sur les bons rails ! | 28/10 19:53 |
| Des revenus 2023-2024 historiques en progression significative de 26.9% à 351,3 millions d'euros, galvanisé par le tandem croissance et prix, et son expansion à l’internationale, avec 90% des ventes à l'export. L'Europe est en tête de gondole avec 45% des ventes, suivie de l'Amérique du Nord avec 18%, et les marchés du grand export, puis la zone Caraïbe. Cette excellente tendance traduit la réussite du plan stratégique Odyssea 2024. |  | FOUNTAINE PAJOT : un exercice 2023-2024 record et des perspectives robustes ! | 10/09 03:04 |
| Malgré la forte correction du titre depuis juin dernier ! L’exercice se clos sur des revenus de plus de 300 millions d’euros, tandis que le plan ODYSSEA 2024 se clôture sur des objectifs supérieurs aux prévisions ! Par ailleurs, les marques Fountaine Pajot Sailing Catamarans, Fountaine Pajot Motor Yachts et Dufour conservent leurs positions à l’international, via la livraison du troisième Thira 80 et environ 500 Isla 40 via Fountaine Pajot Sailing Catamarans ! En prime, FOUNTAINE PAJOT a mis en relief le succès du Dufour 41 ! En sus, le plaisancier affirme la maturité industrielle de la marque moteur Fountaine Pajot Motor Yachts. |  | FOUNTAINE PAJOT : un premier semestre 2023-2024 dynamique ! | 22/04 20:55 |
| Une croissance de +48% à 165 millions d'euros à la clôtue du premier semestre en date du 28 février 2024 ! Une performance robuste galvanisée par l'accélération des rythmes de production et le succès des derniers lancements, sur les segments du catamaran Aura 51 et Samana 59 et celui du monocoque D41 et D470. FOUNTAINE PAJOT a souligné que la politique de recrutement et de formation porte ses fruits sur la période ! Par ailleurs, FOUNTAINE PAJOT se félicite de la forte dynamique de son développement à l'international, soit 84% des ventes à l'export. Si l'entreprise note des signes de ralentissement sur le marché mondial du nautisme, elle vise une forte dynamique de sa croissance sur l'ensemble de l'exercice 2023-2024, grâce au lancement du Thira 80, le nouveau bateau amiral de la Gamme, et du D44, nouveauté de la marque Dufour ! En marge du commercial des solutions électriques hybrides. |  | FOUNTAINE PAJOT s'accroche et grimpe sur de solides perspectives ! | 17/01 17:15 |
| RDB_Front Shares Analytics : Le spécialiste des catamarans a fait part de perspectives 2023-2024 appréciables, visant une croissance supérieure à 10%. Cela dit, en dépit d'un marché mondial du nautisme proche du ralentissement ! En revanche, l'entreprise dispose d'un excellent carnet de commandes et d'une stratégie industrielle revigorée ! FOUNTAINE PAJOT table notamment sur les lancements de nouveaux produits, dont le New Power 80, un yacht de luxe commercialisable avant la fin de l'année 2024, tandis que se poursuit le déploiement commercial des solutions électriques hybrides. Afin de renforcer sa visibilité, FOUNTAINE PAJOT devrait investir 16 millions d'euros en 2024, au profit du développement de nouveaux bateaux et et de capacités industrielles améliorées ! FOUNTAINE PAJOT en profite que sur la 2020-2023, ses revenus ont progressé de 100 millions d'euros pour s'établir à 277 millions d'euros : ce qui a favorisé le renforcement des ressources financières à destination de futurs investissements ! |  | FOUNTAINE PAJOT signe un remarquable exercice 2022-2023 ! | 27/10 02:12 |
| Ce qui n'a pas empêché la valorisation de décliner sur les 90 euros, en recul de 20% sur 2023, malgré en un robuste exercice, clos sur des revenus en progression de 26% à 277 millions d'euros ! Le titre se paye 150 millions d'euros ! La dynamique de ce cru résulte de la progression des volumes, d'un mix produits favorable, porté par l'ensemble de la gamme. Par ailleurs, le constructeur de catamarans de croisière se distingue à l'international avec 82% des ventes réalisées à l'export. Sur le segment du catamaran, l'offre est galvanisée par l'Elba 45, l'Alegria 67 et l'Aura 51 en voile et le MY6 en moteur, ainsi que par les monocoques, tels le D470, le D430 et le D530. |  | FOUNTAINE PAJOT : un premier semestre 2022-2023 en croissance robuste ! | 19/06 21:18 |
| RDB_AMIRAL&PARTNERS_FRANCFORT ! +23% à 111 millions d'euros, grâce notamment aus récents lancements sur le segment du catamaran (Elba 45, Aura 51, Samana 59 et Alegria 67), dans le domaine du monocoque (D530, D470 et D37) et via l'accélération des rythmes de production. Sur la période, l'Excédent Brut d'Exploitation est stable, mais impacté par l'inflation. En revanche, le résultat d'exploitation grimpe de +19% à 10.7 millions d'euros, pour un RNPG en sensible progression à 7.8 millions d'euros ! Les autres points forts de FOUNTAINE PAJOT sont une marge brute d'autofinancement de 11.4 millions d'euros, et une variation du Besoin en Fonds de Roulement favorable de 6.4 millions d'euros, galvanisés par des acomptes en hausse assurant une trésorerie d'exploitation de 17.8 millions d'euros ! FOUNTAINE PAJOT que le niveau des stocks anticipe les commandes à livrer sur la second semestre, face à des investissements favorisant la solution hybride électrique ! In fine, l'entreprise s'appuie sur une structure financière robuste et une grande visibilité sur 2023 ! |  | FOUNTAINE PAJOT : RUE DE LA BOURSE AJUSTE SA CIBLE ! | 11/01 14:32 |
| RDB_AMIRAL&PARTNERS-FRANCFORT : FOUNTAINE PAJOT a informé que son carnet de commandes couvre 2022/2023 et une grande partie des exercices à suivre : cette sécurité l'invite à envisager une croissance comprise entre 10% et 15% sur le présent exercice ! L'entreprise précise que son activité sera galvanisée par le renforcement de ses capacités de production, le lancement de nouveaux produits, et l'intensification du maillage commercial sur l'électrique hybride. |  | FOUNTAINE PAJOT : UNE CROISSANCE INFÉRIEURE AUX ANTICIPATIONS ! | 26/10 08:49 |
| RDB_AMIRAL&PARTNERS_FRANCFORT : Du fait des problèmes d'approvisionnements et de recrutements liés à la reprise post-Covid. Ainsi, sur 2021-2022, les revenus sont en progression relative de 8.6% à 219.8 millions d'euros ! Sur le nouvel exercice, le plan stratégique Odysséa2024 sera animé par le développement de la plateforme ODSea Lab (Observe, Design & Save) sur le thème de la navigation décarbonée. Le premier modèle Aura 51, équipé dans sa version Smart Electric(R) de moteurs électriques et d'un système de gestion de l'énergie à bord a fait ses premiers miles à l'occasion du Cannes Yachting Festival ! |  | FOUNTAINE PAJOT : les perspectives 2021-2022 sont fermes ! | 27/04 16:17 |
| En dépit d'un environnement géopolitique très instable ! Néanmoins, les résultats du premier semestre sont venus confirmer la bonne trajectoire de l'entreprise ! Une croissance qualitative à 90.4 millions d'euros, dans un contexte de tensions sur la chaine d'approvisionnement. L'activité repose notamment sur les récents lancements des segments catamaran (Elba 45, Samana 59 et Alegria 67) et monocoque (Dufour 390 et Dufour 470). Par ailleurs, FOUNTAINE PAJOT gagne ses galons à l’international, soit 89% des ventes globales ! Tant en Europe qu'en Amérique du Nord ! |  | FOUNTAINE PAJOT : forte progression de 63% du RNPG 2020-2021 ! | 22/12 20:25 |
| Une excellente performance, malgré un premier semestre perturbé par la crise sanitaire ! Sur l'exercice les revenus grimpent de +17%, grâce à un fertile rythme sur le front des innovations et une ferme tendance en termes de production. Bref, FOUNTAINE PAJOT fait état d'une sensible progression de ses résultats, renouant avec un niveau d'exploitation d'avant crise. Par ailleurs, FOUNTAINE PAJOT précise que les tensions sur le prix des matières premières et les problèmes d'approvisionnement ont peu impacté l'entreprise ! In fine, l'Excédent Brut d'Exploitation s'envole de 54% à 32.9 millions d'euros, pour un RNPG en hausse de 63% à 11.6 millions d'euros ! Sur 2021, la performance capitalistique est honorable à +53% ! |  | FOUNTAINE PAJOT : net redressement de l'activité sur le second semestre ! | 26/10 02:48 |
| Sur la période, en dépit de la crise sanitaire plus rude sur le premier semestre, le second semestre 2020-2021 s'achève sur une progression sensible de 17% des revenus à 202.3 millions d'euros ! La compagnie met en relief son ancrage solide à l'international, le vif intérêt de ses clients pour ses produits, et les nouveautés : le Samana 59 et l'Isla 40 dans la gamme des catamarans à voile, le MY4S dans la gamme Motor Yachts, et les D470 et D61, les nouveaux monocoques ! |  | FOUNTAINE PAJOT : du tonus à venir ! | 21/06 21:24 |
| Le premier semestre de l'exercice 2020-2021, malgré la crise sanitaire, a permis à l'entreprise de faire front aux vents contraires ! Néanmoins, les revenus reculent de 11.3% à 84.8 millions d'euros. La période a été soutenue par les catamarans Elba 45 et Alegria 67, et le monocoque Dufour 530. FOUNTAINE PAJOT fait état d'un excédent brut d'exploitation en gain à 13.2 millions d'euros, soit un taux de marge opérationnelle en hausse à 15.5% du chiffre d'affaires. Le résultat d'exploitation ressort à 8.2 millions d'euros ! Le RNPG a été impacté par la dépréciation de la participation dans Dream Yacht Charter, sans effet cash : il se replie significativement de 3.6 millions d'euros à 536 000 euros ! |  | FOUNTAINE PAJOT : la crise sanitaire provoque l'arrêt de la production ! | 17/03 03:22 |
| FOUNTAINE PAJOT doit se résoudre à interrompre sa production du fait de la grave crise du coronavirus ! Cette décision serait également liée à la protection de la santé de tous les collaborateurs. L'arrêt de la production sera effectif à compter du 17 mars pour une durée qui s'adaptera à l'évolution de l'épidémie et à l'effet des mesures gouvernementales. |  | FOUNTAINE PAJOT : toujours le meilleur de la classe du nautisme ! | 21/10 23:24 |
| L'exercice 2018-2019 se termine sur une progression de 51% des revenus, et de 17% en proforma à 207 millions d'euros ! La dynamique commerciale ne pâlit pas ! En outre, le renforcement de l'offre rassure sur la poursuite d'une croissance soutenue ! FOUNTAINE PAJOT est notamment revenu sur les derniers lancements de catamarans et de monocoques. Par ailleurs, FOUNTAINE PAJOT fait état d'une forte hausse de son développement à l'international, soit 81% des ventes. Tandis que l'intégration de Dufour dope les ventes européennes ! La compagnie rappelle son changement de dimension, tant sur le front gépgraphique, que sur celui de la gamme ! FOUNTAINE PAJOT rassure sur le nouvel exercice, à l'issue des premiers salons automnaux, du profil de son carnet de commandes, et de son optimisation industrielle ! |  | FOUNTAINE PAJOT : c'est définitivement la star du segment du nautisme hexagonal ! | 16/06 04:58 |
| Un dossier mis sous les projecteurs de RUE DE LA BOURSE lors des joutes spéculatives entre RODRIGUEZ GROUP et CATANA ! Fortement recommandé par la rédaction sur les 8 euros en 2012, FOUNTAINE PAJOT a balayé toutes les attentes, en performance d'environ 1300% sur la période ! FOUNTAINE PAJOT est même parvenu à se positionner au top du nautisme hexagonal, balayant le mythique Bénéteau, porté par l'engouement croissant pour les catamarans de croisière haut de gamme. |  | FOUNTAINE PAJOT : des revenus 2017-2018 faramineux ! | 21/12 08:29 |
| Une croissance de 73% à 136.7 millions d'euros, renforcée par l'acquisition de Dufour Yachts. Sur la période, l'entreprise tire profit de son programme Océan 40 : en particulier, la montée en puissance de la vélocité productive ! Le marché des catamarans bondit de 34%. Pour l'heure, la contribution de Dufour Yachts reste modeste, pour un chiffre d'affaires en progression de 5%. Concernant les indicateurs financiers, le résultat d'exploitation s'envole de 55% à 15.6 millions d'euros, pour un RNPG en forte hausse de 63% à 10.3 millions d'euros ! Sur le front bilanciel, alors que le dossier se paye 155 millions d'euros, la trésorerie s'établit à 39.7 millions d'euros, vs un endettement financier en progression à 42.4 millions d'euros, du fait du besoin en financement externe ! Sur 2018, le performance capitalistique demeure correctes, en recul de 7.8% ! En revanche, par rapport au point haut annuel de 150 euros, la correction est sensible, -35% ! |  | FOUNTAINE PAJOT garde le cap ! | 18/10 04:40 |
| La croissance 2017-2018 grimpe de 34%, et ressort légèrement au dessus des attentes, la participation de Dufour Yacht, incluse (4 mois), à 137.5 millions d'euros. Cette activité soutenue est à mettre à l'actif de la commercialisation de 2 nouveaux modèles : le Saona 47 (voile) et le MY 44 (moteur) et de l'amélioration des process industriels, vecteurs de production et de livraison ! Sur la période, le groupe a consolidé son développement à l'international (87% des ventes) : dans le détail, l'Europe représente 28.4%, L'Amérique du Nord 23.5%, le grand export 18, la zone Caraïbes 17.1%, La France progresse quant à elle de 13.1%. |  | FOUNTAINE PAJOT : un premier semestre 2017-2018 actif ! | 19/06 02:54 |
| Un excellent parcours depuis l'initiation du spécialiste par la rédaction depuis 2012 : et la performance de + 1 600 % sur 5 ans ! Sur le premier semestre clos, le bilan est robuste et profite de la bonne orientation du marché du nautisme ! Avec une forte croissance de 51.6% à 44.1 millions d'euros, FOUNTAINE PAJOT affiche un excédent brut d'exploitation de 7.6 millions d'euros, pour un résultat d'exploitation de 4.6 millions d'euros. Le résultat net progressant de 1.8 à 2.3 millions d'euros ! La capacité d'autofinancement ressortant à 4.9 millions d'euros. Tandis que le carnet de commandes offre une bonne visibilité ! Sur la période, le groupe oeuvre à l'adaptation de ses outils industriels, via le plan d'amélioration interne « Océan40 ». |  | FOUNTAINE PAJOT : des revenus S1 2017-2018 toniques ! | 18/04 06:27 |
| FOUNTAINE PAJOT : des revenus S1 2017-2018 toniques ! |  | FOUNTAINE PAJOT ( valeur Rue de la Bourse ) se positionne en leader hexagonal ? | 31/03 20:47 |
| FOUNTAINE PAJOT veut se positionner en tant que leader hexagonal du secteur du nautisme ! Le groupe esquisse un projet de prise de participation majoritaire au capital de Dufour Yachts. Par cette opération, la stratégie est de se renforcer au sein de la mondialisation du marché de la plaisance. La signature de l'accord définitif serait attendue au cours des prochaines semaines. De quoi rabattre les cartes hexagonales ! Ce projet se base sur la dynamique et la complémentarité des 2 entreprises. En 2012, lorsque la joute spéculative battait son plein entre RODRIGUEZ GROUP et CATANA GROUP, la rédaction avait estimé, sur les 7 euros, que FOUNTAINE PAJOT représentait une option opportune ! Cela nous avait valu des critiques acerbes et moult quolibets ! In fine, depuis, FOUNTAINE PAJOT est multipié par 15, avec un pic sur les 130 euros, tandis que RODRIGUEZ GROUP a coulé. En revanche CATANA GROUP est parvenu à relancer significatement son business modéle ! |  | FOUNTAINE PAJOT ( Valeur Rue de la Bourse) : des résultats annuels en légère amélioration | 20/12 18:26 |
| FOUNTAINE PAJOT a été initié par la rédaction en 2012, afin de trouver un levier au marasme du secteur du nautisme. Depuis cette date, le titre s'est envolé de + 1200 %. Début 2017, nous avions recommandé des prises de bénéfice au profit de CATANA, tout en conservant un solde. Sur l'exercice 2016-2017, le résultat net progresse à 632 millions d'euros contre 6.05 millions un an auparavant, pour un RE de 11.9 millions d'euros vs 10.5 millions d'euros. L'excédent brut d'exploitation (EBE) s'établissant à 15.1 millions d'euros vs 14.7 millions d'euros. Quant aux revenus, ils ont gagné environ 11% à 78.9 millions d'euros. |  | FOUNTAINE PAJOT : notre star du nautisme s'associe à NextStage | 28/07 03:52 |
| L'appelation NOTRE STAR DU NAUTISME est justifiée, dans la mesure ou à l'époque des autres stars spéculatives en 2012, la rédaction avait eu le bon réflexe d'opter pour FOUNTAINE PAJOT, contre vents et marées et contre moult quolibets ! Au final, le titre engrange 1300% de gains sur 5 ans, 270% sur 3 ans, et 100% sur 1 an ! Qui dit mieux sur ce segment de marché, fortement chahuté par la crise financiére et économique ? FOUNTAINE PAJOT vient de s'associer avec NextStage, afin d'accompagner le développement de Dream Yacht Charter. Dream Yacht Charter dispose d'une flotte de plus de 850 bateaux, et d'une croissance robuste et rentable sur les 10 dernières années, vs des revenus de 90 millions d'euros en 2016. |  | FOUNTAINE PAJOT (Valeur Premium RDB) : des revenus S1 2016-2017 robustes ! | 19/04 08:35 |
| +19.3% à 29.1 millions d’euros. Ce qui valide les excellentes performances capitalistiques du dossier : +29% en 2017, +83% à 6 mois, et +127% à 1 an. Et justifie le positionnement du titre au sein de notre liste « fonds de portefeuille ». FOUNTAINE PAJOT affiche une trajectoire commerciale solide sur l’ensemble de ses modèles. Par ordre, le Lucia 40, l'Hélia 44 et le Saba 50. A fin février, le carnet de commandes ressortait à 68 millions d’euros, dont 43 millions d’euros exerçables en annuel. Conservateur, FOUNTAINE PAJOT vise une croissance 2016-2017 de 10%. |  | FOUNTAINE PAJOT (valeur Premium Rue de la Bourse) : toujours le vent en poupe | 07/02 14:44 |
| Malgré une légère consolidation depuis l’atteinte de nouveaux points hauts historiques ! Sans surprise, le titre capitalise sur l’énergie entrepreneuriale de sa feuille de route 2020, à l’issue d’un exercice 2016 au beau fixe, particulièrement sur le registre du carnet de commandes, et la finalisation prématurée de son programme « Sail & Power 2016 ». Même si le potentiel apparaît désormais plus limité, vs des performances capitalistiques exceptionnelles depuis 5 ans, la stratégie industrielle, commerciale, et d’innovation, ainsi que la robustesse des fondamentaux n’excluent pas d’autres records historiques. |  | FOUNTAINE PAJOT (valeur Rue de la Bourse) : le seul représentant du nautisme qui fallait choisir | 21/01 03:41 |
| Il n’y a pas de secret, depuis 2012, la rédaction est restée ferme sur le spécialiste des catamarans de croisière, vs les 2 concurrents de l’époque, plus prisés des spéculateurs. Ce qui nous avait gratifié de moult quolibets, à l’époque. Pas grave : in fine, les investisseurs visionnaires gagnent 24% sur 2017, 110% sur 1 an, 400% sur 3 ans, et 950% sur 5 ans. Le Top pour les investisseurs pragmatiques, qui suivent nos avis « à la culotte »… |  | FOUNTAINE PAJOT : des résultats annuels robustes ! | 20/12 21:03 |
| Le cru 2015-2016 se termine sur une progression des revenus de 14.6%, à 70.6 millions d’euros. La compagnie souligne que la gestion rigoureuse des dépenses a contribué à l'amélioration de l'excédent brut d'exploitation à 14.7 millions d’euros contre 12.9 millions d’euros. Le résultat d'exploitation grimpe de près de 50% à 7.2 millions d’euros, soit 14.9% du chiffre d'affaires Le résultat net bondit de 4.3 à 6 millions d’euros : ce qui représente un PER de 16.6. |  | FOUNTAINE PAJOT (valeur Rue de la Bourse) : à proximité des résultats annuels | 19/12 15:37 |
| Sur 2016, le titre enregistre une performance de +55% ! 320% sur 3 ans et 1100% sur 5 ans. Une bonne marge pour les investisseurs qui privilégient ce dossier phare de l’univers du nautisme. Notre initiation du dossier en 2012 avait provoqué la désapprobation des spéculateurs, fixés sur Rod et Catana (Poncin). In fine, il n’y a pas photo : le spécialiste des catamarans de croisière est le leader du secteur. FOUNTAINE PAJOT publiera ses résultats annuels 2015-2016 ce mardi ! Pas de mauvaises surprises à attendre : nous anticipons un ROC en croissance de 10%, pour un RNPG plus conservateur par rapport à l’exercice précédent. Quant aux dépenses d’investissement, elles devraient être amorties par la dynamique de la croissance. Néanmoins, nous serons attentifs aux perspectives de croissance et de profitabilité du nouvel exercice. |  | FOUNTAINE PAJOT (valeur « Nautisme » Rue de la Bourse) : un exercice 2015-2016 confortable | 19/10 19:47 |
| Depuis le temps que nous recommandons fermement de privilégier FOUNTAINE PAJOT vis à vis de ses concurrents directs, les performances sont sans appel, au prix de quelques quolibets réprobateurs face à ce choix : + 345% sur 3 ans. Sur l’exercice, les revenus grimpent de 14.6% à 70.6 millions d'euros. Une dynamique commerciale qui profite du renouvellement de l'offre : l'Ipanema 58, le Saba 50, l'Helia 44, le Lucia 40, et plus récemment le « Motor Yacht le MY 37 ». Cette excellente orientation s’accompagne d’une offensive sur les marchés internationaux. |  | FOUNTAINE PAJOT (valeur Rue de la Bourse) : nouveau record historique | 19/10 16:40 |
| Alors que le secteur du nautisme est toujours peu apprécié des investisseurs, le spécialiste mondial des catamarans de croisière poursuit son ascension, dans le sillage de revenus annuels 2015-2016 bien accueillis, et de perspectives encourageantes. FOUNTAINE PAJOT a renforcé sa notoriété à l’international, dopé son outil de production, et élargi son offre « produits » : à ce titre, la compagnie donne rendez-vous au prochain salon de Dusseldorf, en janvier. Enfin, le nouvel exercice bénéficiera de nouveaux relais de croissance commerciaux. D’un point de vue technique, le titre navigue en eaux inconnues, sur dépassement des 43 euros. Le déverrouillage des 45 euros n’est pas exclure. |
|
| Zone privée |
Zone réservée aux abonnés FRONT SHARES ANALYTICS
|
|
Mot de passe perdu ?
Contactez-nous
